Loan Shifter của DeFi Saver gom gọn toàn bộ quy trình chuyển đổi vị thế vay (chuyển protocol, đổi tài sản thế chấp, đổi tài sản nợ) thành một giao dịch atomic nhờ cơ chế flash loan. Thay vì phải trả nợ, rút collateral, gửi lại collateral và mở khoản vay mới ở giao thức đích, người dùng chỉ cần một lần thao tác duy nhất. Nếu bất kỳ bước nào không thành công, toàn bộ giao dịch sẽ rollback, đảm bảo tài sản luôn được bảo toàn .
Trong bối cảnh thị trường DeFi biến động liên tục, Loan Shifter giúp tiết kiệm phí gas và giảm thiểu rủi ro trượt giá. Khi lãi suất hoặc tỷ lệ LTV thay đổi đột ngột, việc gom tất cả quy trình vào một transaction duy nhất giúp loại bỏ khả năng vị thế bị thanh lý giữa chừng.
Các trường hợp sử dụng chính
Chuyển đổi giữa các protocol
Nếu đang có vault ETH‑A tại MakerDAO (LTV tối đa 66%) nhưng Compound cho phép LTV đến 75%, bạn chỉ cần chọn MakerDAO làm nguồn và Compound làm đích để chuyển toàn bộ ETH và nợ DAI chỉ trong một giao dịch. Điều này giúp tối đa hóa hiệu suất vốn và vay nhiều hơn với cùng lượng collateral . Khi mà lãi suất tại Compound thường xuyên thấp hơn MakerDAO, bạn có thể nhanh chóng “đuổi” được lãi suất tốt nhất mà không lo trượt giá.Khi MakerDAO ra mắt ETH‑B Vault với LTV cao hơn, Loan Shifter cho phép di chuyển từ ETH‑A sang ETH‑B, tận dụng đòn bẩy mạnh hơn chỉ trong vài giây, tránh mất thời gian đóng và mở vault thủ công .
Hợp nhất nhiều vault
Với hai vault cùng loại (ví dụ hai ETH‑A Vault), Loan Shifter giúp gộp chúng thành một. Toàn bộ collateral và nợ của vault nguồn chuyển ngay sang vault đích, giảm độ phức tạp trong quản lý portfolio và tiết kiệm phí stability fee khi gom vốn lớn vào một vault duy nhất . Giải pháp này cực kỳ hữu ích cho quỹ DeFi và nhà đầu tư chuyên nghiệp, giúp “dọn dẹp” danh mục nhanh chóng.
Chuyển đổi tài sản thế chấp
Nếu dự đoán WBTC sẽ tăng giá mạnh hơn ETH, Loan Shifter cho phép swap ETH thành WBTC, đóng vault ETH và mở vault WBTC cùng khoản nợ DAI tương ứng chỉ trong một tx. Tính năng này giúp nắm bắt cơ hội thị trường ngay lập tức và giảm thiểu slippage so với swap nhiều bước .
Chuyển đổi tài sản nợ
Trong trường hợp USDC có lãi suất vay cao hơn DAI trên Compound, Loan Shifter sẽ bán USDC để trả nợ, rồi vay DAI ngay lập tức với cùng collateral. Điều này giúp giảm nhanh chi phí lãi vay khi thị trường lãi suất biến động lớn.
Nhận ngay Voucher Trading từ 15 USDT đến 600 USDT & Đặc quyền truy cập Private Trading Group từ The Block LAB khi hoàn tất đăng ký và KYC tài khoản.
Cơ chế hoạt động
Loan Shifter vận hành hoàn toàn dựa trên flash loan và giao dịch atomic:
- Mượn flash loan từ Aave hoặc pool tương ứng.
- Thanh lý hoặc trả khoản vay cũ bằng tài sản flash loan.
- Mở vị thế mới (collateral hoặc debt mới).
- Trả flash loan bằng tài sản từ vị thế mới.
Nếu bất kỳ bước nào thất bại, giao dịch rollback để bảo toàn tài sản gốc . Toàn bộ quy trình diễn ra trong vài giây, đảm bảo bạn không bỏ lỡ bất kỳ cơ hội lãi suất nào.
- Phí nền tảng Loan Shifter: ~0,25%.
- Phí flash loan (Aave): ~0,09%.
- Phí Gas (Ethereum/Layer 2): phụ thuộc tình trạng mạng, nhưng gom nhiều bước vào một tx thường tiết kiệm hơn so với 3–4 tx riêng lẻ.
Tổng chi phí ~0,34% thường thấp hơn tổng phí gas và rủi ro slippage khi tự thao tác thủ công. Trên Layer 2 như Arbitrum, Optimism, phí gas chỉ còn vài USD, khiến tổng phí cho Loan Shifter càng trở nên hợp lý .
Ưu điểm
- Tiết kiệm thời gian, giảm thao tác thủ công
Gom hết bước repay, rút collateral, deposit và borrow vào một tx, bạn không phải canh me gas fee hay lo thao tác sai, tránh mất cơ hội trên thị trường.
- Giảm rủi ro slippage
Swap, trả nợ và mở vị thế mới diễn ra gần như song song, tránh biến động giá trung gian, bảo vệ lợi nhuận cho vị thế lớn.
- Tối ưu hiệu suất vốn
Chuyển ngay sang protocol có LTV cao hơn hoặc vay tài sản nợ với lãi suất thấp để tiết giảm chi phí vay, giúp gia tăng lợi suất nhanh chóng.
- Hỗ trợ đa protocol và tài sản
MakerDAO, Compound, Aave, Spark, Morpho, Liquity… Loan Shifter liên tục mở rộng, cho phép chuyển vault, đổi tài sản thế chấp và nợ ngay lập tức trên nhiều nền tảng. Khi thêm Euler, Alchemix, Liquity, tính linh hoạt càng vượt trội.
- Dễ audit, an toàn
Mỗi giao dịch Loan Shifter ghi nhận một event duy nhất trên blockchain, giúp bạn dễ dàng kiểm tra lại quá trình. Giao dịch atomic kết hợp flash loan cũng bảo đảm nguyên vẹn tài sản nếu có trục trặc.
Khi phí gas trên Layer 2 giảm mạnh, ngay cả vị thế vài trăm USD cũng có thể tận dụng Loan Shifter để tối ưu lãi suất. Đây là công cụ không thể thiếu cho quỹ DeFi, trader chuyên nghiệp hoặc bất kỳ ai muốn xoay vòng vốn hiệu quả và nhanh chóng.
Hạn chế cần lưu ý
- Phí tổng vẫn đáng kể với vị thế nhỏ
Với khoản vay < $5.000, phí ~0,34% có thể cao hơn chi phí swap/trả vay truyền thống (~0,1–0,2%). Cần cân nhắc khi mục tiêu chỉ đổi một stablecoin hoặc tài sản đơn giản.
- Phụ thuộc thanh khoản flash loan và gas fee
Khi thị trường DeFi căng thẳng, flash loan pool có thể khan hiếm, giao dịch có thể fail. Phí gas tăng đột biến khiến tx bị out of gas, phí đã trả không hoàn lại.
- Chưa hỗ trợ tất cả protocol & tài sản
Những giao thức mới nổi hoặc tài sản ít phổ biến (RAI, FEI…) có thể chưa được tích hợp. Trường hợp đó, vẫn phải thao tác thủ công.
- Rủi ro bảo mật
Smart contract liên quan flash loan có độ phức tạp cao. Oracle price manipulation hoặc lỗ hổng reentrancy mid-transaction có thể dẫn đến thanh lý sai lệch, gây thiệt hại.
Nhận ngay Voucher Trading từ 15 USDT đến 600 USDT & Đặc quyền truy cập Private Trading Group từ The Block LAB khi hoàn tất đăng ký và KYC tài khoản.
Kết luận
Loan Shifter là công cụ đột phá cho những ai quản lý vị thế lớn (> $10.000), quỹ DeFi hoặc trader chuyên nghiệp muốn tối ưu lãi suất, linh hoạt chuyển đổi giữa nhiều protocol và tài sản. Giao dịch atomic bảo vệ khỏi slippage và thanh lý bất ngờ, trong khi flash loan giúp hoàn thành mọi bước chỉ trong vài giây. Khi phí gas trên Layer 2 còn vài USD, tổng chi phí (~0,3–0,4%) sẽ rẻ hơn nhiều so với thao tác thủ công trên Ethereum Mainnet, kể cả với vị thế nhỏ.
Tuy vậy, nếu bạn chỉ có position nhỏ (< $5.000), cần suy xét kỹ phí ~0,34% so với lợi ích thu được. Trước khi dùng Loan Shifter, hãy:
- Đo lường quy mô vị thế: vị thế lớn càng tối ưu nhờ dàn trải phí.
- Kiểm tra thanh khoản flash loan: đảm bảo pool Aave hoặc pool tương ứng dư sức cung cấp Đúng mức tài sản cần mượn.
- Giữ sẵn ETH/BNB (tùy chain) để trả gas nếu phí tăng đột ngột.
- So sánh lãi suất giữa protocol cũ và mới để chắc rằng mức chênh lãi suất bù đắp đủ phí Loan Shifter.
Khi DeFi không ngừng phát triển và áp lực cạnh tranh lãi suất càng khốc liệt, Loan Shifter sẽ trở thành “vũ khí tối thượng” giúp bạn lẹ nhất, an toàn nhất để xoay vòng vốn và tận dụng mọi cơ hội.
